Valuasi Kekayaan Intelektualhki.umm.ac.id/files/file/Paparan Pengenalan Valuasi Kekayaan... · • Valuasi dapat digunakan untuk semua jenis Kekayaan Intelektual, tidak hanya paten.

Muhammad Zulhamdani

Pelatihan Drafting Paten ISE 2019ICE BSD Serpong, 23-25 Oktober 2019

www.lipi.go.id

Valuasi Kekayaan Intelektual

http://www.lipi.go.id Lembaga Ilmu Pengetahuan Indonesia


• Valuasi merupakan proses identifikasi dan pengukurankeuntungan dan resiko dari suatuintangible asset.

• Valuasi merupakan proses Penilaidalam memberikan suatu estimasiatas nilai ekonomi suatu propertibaik tangible asset maupunintangible asset.


Sumber: Valuation of Intellectual Property and Intangible Assets – Gordon V. Smith and Russel Parr


• Intangible Asset memiliki nilai yang lebih tinggi dibandingkan tangible asset di banyak perusahaan dunia

Sumber: Ponemon Institute LLC, 2019


ATB adalah aset nonkeuangan yang dapat diidentifikasi dan tidakmempunyai wujud fisik serta dimilikiuntuk digunakan dalammenghasilkan barang atau jasa ataudigunakan untuk tujuan lainnyatermasuk hak atas kekayaanintelektual


Sumber Daya

• Software Komputer

• Lisensi dan Franchise

• Hak Paten dan Hak Cipta

• Hasil Kajian/Pengembangan yang memberikan Manfaat Jangka Panjang

• ATB yang mempunyai Nilai Sejarah/Budaya

• ATB dalam Pengerjaan

Cara Perolehan

• Pembelian

• Pengembangan secara internal

• Pertukaran

• Kerjasama

• Donasi/Hibah

• Warisan Budaya/Sejarah

Masa Manfaat

• ATB dengan umur manfaat terbatas

• ATB dengan umur manfaat tak terbatas


Dapat Diidentifikasi Dipisahkan, dapat dipisahkan secara jelas dariaset yang lain. Contoh: paten, hak cipta, merkdagang, dan franchise.

Timbul dari Kesepakatan yang Mengikat (hakkontraktual/hak hukum lainnya)

Pengendalian Memperoleh manfaat ekonomi

Membatasi akses pihak lain

Bukti : hak Paten dan hak Cipta

Manfaat Ekonomi Masa Depan Penjualan barang atau jasa

Efisiensi

Penyewaan

Lisensi

Peningkatan kualitas layanan/luaran


ATB DIAKUI, Jika dan hanya jika

Kemungkinan besar diperkirakan manfaat ekonomi di masa datang yang diharapkan atau jasa potensial yang diakibatkan dari ATB tersebut akan

mengalir kepada/dinikmati oleh entitas; dan

Biaya perolehan atau nilai wajarnya dapat diukur dengan andal.


Mengapa Paten?❑ Cabang KI yang memberikan akses

pengetahuan bagi publik melalui dokumeninformasi Paten.

❑ Platform Knowledge capitalization yang sangat konkrit.

❑ Potensi pemanfaatannya lebih mudah diukur.

❑ Mendukung penguatan industri nasionalsecara langsung.

❑ Pengakuan dan penghargaan Pemerintahkepada inventor (PMK No. 72 Tahun 2015)


Properti yang teridentifikasi dan terpisah

Sarat dengan konten Teknologi sehinggamemenuhi skill of the art

Potensi Pemanfaatan oleh Industri

Menjadi salah satu core competence di LIPI



PUPUK KOMPOS

❑ Biasanya terkait denganteknologi yg sudah ada.

❑ Potensi pemanfaatannya kurang(biasanya industri menghendakidesain & merek sendiri).

❑ Valuasinya sulit karena semuanyatidak dibiayai/direncanakan.


• Dasar Pengambilan Keputusan

• Menentukan Alokasi Modal

• Penentuan Profit SharingPerencanaan Strategis

• Menyajikan Laporan Aset dan KeuanganLaporan Keuangan

• Dasar negosiasi dalam penjualan

• LisensiKomersialisasi

• Untuk mendapatkan pembiayaan, jaminan, likuidasi, merger, spin-off atau kebangkrutan

Restrukturisasi Ekuitas/ Financing

• Untuk menilai klaim kerusakan dalam sengketa, pelanggaran atau pelanggaran hak, dan untuk kuantifikasi kerusakanKerusakan/Pelanggaran


• Valuasi dapat digunakan untuk semuajenis Kekayaan Intelektual, tidak hanyapaten.

• 3 pendekatan atau metode valuasi yang banyak digunakan secara internasional, adalah: cost based method, market based method, dan income based method.

• Paten yang rumit/hi-tech belum tentumemiliki nilai yang besar, demikian pula sebaliknya dengan paten sederhana.


• Pendekatan ini memberikan indikasi nilai dengan menghitung

biaya penggantian atau reproduksi saat ini dari suatu aset dan

dikurangi kerusakan fisik dan atau semua bentuk lain yang

relevan dari keusangan.

Cost Based Approach

• Nilai suatu paten dapat diperkirakan melalui perhitungan

kemungkinan manfaat yang akan diperoleh (future anticipated

revenue) bila paten tersebut dipakai pihak lain

Income Based Approach

• Nilai paten dapat ditetapkan berdasarkan nilai pasar dari

teknologi terkandung, dengan cara melihat nilai dari teknologi

lain yang sama atau sejenis yang telah ada dan telah dipakai

di industri.

Market Based Approach


Berdasarkan biaya pengeluaran dan perkiraan biaya masa

depan (Total Cost Based Approach)

Metode untuk penetapan nilai paten berdasarkan biaya juga ada yang

menggunakan perhitungan biaya secara keseluruhan artinya dengan

memperhitungkan perkiraan biaya yang akan terjadi dimasa depan, yaitu

diantaranya biaya pemeliharaan paten, biaya promosi dan perubahan nilai uang

akibat inflasi.


Berdasarkan Biaya pengeluaran (Historical Cost Based Approach)

• Turner(2000), perhitungan dengan pendekatan biaya historis merupakan biaya aktual yang terjadi

dalam membuat dan mengembangkan suatu KI, yang mudah digunakan untuk menghitung aset KI

pada tahap penelitian dan pengembangan.

• Kaldos (2014), Biaya pengembangan aset KI dianggap setara dengan nilai aset tersebut. Biaya

historis yang dikeluarkan oleh pemilik KI untuk mengembangkan aset IP sama dengan harga

aset saat ini.

• Penetapan nilai ini berbasis output penelitian. Parameter output penelitian yang diukur adalah

Paten, Karya Tulis Ilmiah dan Prototipe (Khusus di LIPI)


PERKA NOMOR 9 TAHUN 2017 2017


Metode Penghitungan ATB Berupa Paten

(Perka LIPI No. 9/2017)


PRINSIP PENILAIAN

Harga PerolehanHarga Wajar


Dapatditelusur(historis)

Cocok untuk akuntansi

negara

Harga pasti dapat

ditetapkan dengan andal

BAGAIMANA DENGAN DATA MASA LALU YANG TIDAK

TERLACAK DISTRIBUSINYA?


(1)Metode penghitungan nilai ATBP dilakukan berdasarkan hargaperolehan yang berasal dari biaya pengembangan. (jika dapatmengidentifikasi secara akurat biaya penelitian danpengembangan)

(2)Jika tidak dapat dilakukan, maka metode penghitungan nilaiATBP dilakukan berdasarkan nilai realisasi pagu anggaran untukmenghasilkan ATBP yang diformulasikan dengan outputkegiatan dan bobot angka kredit.

(3)Jika metode (1) dan (2) tidak dapat dilakukan maka metodepenghitungan ATBP dilakukan berdasarkan Nilai Proses Paten.

NILAI ATBP


METODE VALUASI ATB LIPI

PROSENTASE TIAP

OUTPUT

TOTAL NILAI KUM

TOTAL OUTPU

TKEGIATAN LITBANG output

Karya TulisIlmiah

Prototipe

Paten

KUM*

*Peraturan Bersama Kepala Lembaga Ilmu Pengetahuan Indonesia dan KepalaBadan Kepegawaian Negara Nomor 412/D/2009 dan Nomor 2 Tahun 2014Tentang Petunjuk Pelaksanaan Jabatan Fungsional Peneliti dan AngkaKreditnya.

http://www.lipi.go.id Lembaga Ilmu Pengetahuan Indonesia25

SATKER VALUATION POOL PPII

Kum Karya Tulis Ilmiah Dana Pendaftaran

Kum Paten HARGA PEROLEHANDana Percepatan

Publikasi

Kum Prototipe Dana Pemeriksaan substantif

BIAYA PROSES PATENDana Pengambilan

Sertifikat Paten

Dana Penelitianatau Kegiatan (Realisasi)

NILAI ATB LIPI


𝑽 = 𝑶𝒑 + 𝑷𝒑

Nilai ATBP V

Nilai output Paten Op

Nilai proses Paten Pp


𝑶𝒑 =𝑩𝒑

σ𝑩𝒙 𝑵

Nilai output Paten (OP) didapat dari:

Nilai output Paten Op

Total bobot Paten Bp

Total bobot output Penelitian dan/atau

Pengembangan dan

ΣB

Nilai realisasi pagu N


Nilai proses Paten (Pp) didapat dari:

1) biaya pendaftaran;

2) biaya percepatan

pengumuman, (jika ada);

3) biaya pemeriksaan

substantif; dan

4) biaya lainnya


OUTPUT JUMLAH NILAI KUM TOTAL PROSENTASE

JURNAL NASIONAL 3 25 75 75/100

Tulisan ilmiahbelum diterbitkan

2 10 20 20/100

Paten 1 5 5 5/100

Nilai Realisasi DIPA = Rp. 200.000.000,-

Nilai JURNAL = 0,75 x 200.000.000,- = Rp. 150.000.000,-Tulisan Ilmiah = 0,2 x 200.000.000,- = Rp 40.000.000,-PATEN = 0,05 x 200.000.000,- = Rp. 10.000.000,-

Output penelitiansemakin banyak, nilaipaten semakin kecil

Nilai ATB ini tidakmencerminkanharga jual paten


Proses Paten yang dilalui Biaya

Biaya Pendaftaran Paten Biasa Manual Rp. 450.000

Biaya Percepatan Pengumuman Rp. 400.000

Biaya Pemeriksaan Substantif Rp. 3.000.000

Total Biaya Rp. 3.850.000

Nilai ATBP = Nilai Output Paten + Nilai Proses Paten

Nilai Output Paten = Rp. 10.000.000Nilai Proses = Rp. 3.850.000 (Total biaya proses paten yang dikeluarkan)

Nilai ATBP = Rp. 10.000.000 + Rp. 3.850.000= Rp. 13.850.000


• Jika Prototipe dibiayai oleh sumber danayang sama maka sumber dana yangdigunakan untuk perhitungan ATB dikurangiharga perolehan prototipe.

• Pembobotan KUM tidak diberlakukan lagiuntuk menghitung prototipe.

JIKA ADA HARGA PEROLEHAN PROTOTIPE


OUTPUT JUMLAH NILAI KUM TOTAL PROSENTASE

JURNAL NASIONAL 3 25 75 75/100

Tulisan ilmiahbelum diterbitkan

2 10 20 20/100

Paten 1 5 5 5/100

Nilai Realisasi DIPA = Rp. 200.000.000,-

Prototipe Sebesar : Rp. 25.000.000, maka untuk penghitungan nilai patennya adalah sebagaiberikut: Nilai Pagu : Nilai Realisasi DIPA – Nilai Prototipe

Rp. 200.000.000 – Rp. 25.000.000 = Rp. 175.000.000Nilai Output PATEN = 0,05 x 175.000.000 = Rp. 8.750.000Nilai Proses PATEN = Rp. 3.850.000Nilai ATBP = Rp. 8.750.000 + Rp. 3.850.000 = Rp. 12.600.000


• Nilai paten dapat ditetapkan berdasarkan nilai pasar dari

teknologi terkandung, dengan cara melihat nilai dari

teknologi lain yang sama atau sejenis yang telah ada dan

telah dipakai di industri

• Metode ini mensyaratkan adanya teknologi sejenis yang

telah ada di Industri atau dipasar. Nilai yang dapat

dijadikan pembanding sebagai dasar valuasi adalah nilai

paten atau KI pembanding, atau nilai pasar produk

pembanding. (Jika barang baru, menggunakan produk

sejenis


Nilai Royalti

• Tingkat Perjanjian, Batas Keuntungan, Potensial Pasar, Biaya Komersialisasi, Persyaratan Investasi Modal

Metode Kapitalisasi Pasar

• Sering digunakan pada Perusahaan yang sudah terdaftar di bursa efek

• Kapitalisasi Pasar dihitung dari harga saham diklalikan jumlah saham yang dikeluarkan

Perbandingan valuasi atau transaksi di Pasar

• Membandingkan harga produksi yang sejenis atau subtitusi terhadap barang lain


Biaya yang dikeluarkan

•SDM, Material, Pengemasan, Infrastruktur, Listrik, Air, Pemasaran, Biaya depresiasi

Keuntungan

•Keuntungan

•Pajak Keuntungan


• Nilai suatu paten dapat diperkirakan

melalui perhitungan kemungkinan

manfaat yang akan diperoleh (future

anticipated revenue) bila paten

tersebut dipakai pihak lain.


• Melakukan analisis terhadap factor external dan business environment terkait invensi.

• Alat analisis: Porter’s5 forces dan/ atau PESTLE analysis.

• Hasil analisis akan memberikan gambaran besar untuk perhitungan fee lisensi dan fee royalti.


P

Political Factors

• Government policy

• Political stability or instability overseas

• Foreign trade policy

• Tax policy

• Labor laws

• Terrorism and military considerations

• Environmental laws

• Funding grants and initiatives

• Trade restrictions

• Fiscal policy

E

Economic Factors

• Economic Growth

• Interest Rates

• Exchange rates

• Inflation

• Disposable income of consumers

• Disposable income of businesses

• Taxation

• Interstate taxes

• Wages rates

• Financing capabilities

S

Social Factors

• Population growth

• Age distribution

• Health consciousness

• Career attitudes

• Customer buying trends

• Cultural trends

• Demographics

• Industrial reviews and consumer confidence

• Organisationalimage

T

Technological Factors

• Producing goods and services

• Emerging technologies

• Maturity of technologies

• Distributing goods and services

• Communicating with target markets

• Potential Copyright infringements

• Increased training to use innovation

• Potential Return on Investment (ROI)

E

Environmental Factors

• Health & Safety

• Equal Opportunities

• Advertising Standards

• Consumer Rights and laws

• Product Labeling

• Product Safety

• Safety Standards

• Labor Laws

• Future Legislation

• Competitive Legislation

L

Legal Factors

• The decline of raw materials

• Pollution and green house gas emissions

• Promoting positive business ethics and sustainability

• Reduction of their carbon foot print.

• Climate and weather

• Environmental Legislation

• Geographical location (and accessibility)


Contoh Analisis PESTLE untuk

Invensi Papan Komposit Organik

pada Media Tanam Taman

Vertikal


• Porter’s 5 forces is a simple model that suitable to understand

business nature and barrier to entry the market for new

developed products/ inventions (Porter1985).

• There are 5 aspects that has been analyzed in this model, which

are:

1. Supplier power

2. Buyer power

3. Threat of substitution

4. Threat of new entry

5. Competitive rivalry


Porter’s 5 Forces Contoh

Porter’s 5 Forces analysis untuk invensi papan kompositorganic untuk media tanamtaman vertikal




• Hasil yang dapat diperoleh dari DCF:

1. Nett Present Value (NPV) – Nilai Bisnis dalam jangka waktu tertentu.

NPV = Σ(B -Ct) / (1 + i) (1)

Whereas:

B= Benefit/Revenue

C= Cost

i = interest

t = Time frame

2. Interest Rate of Return (IRR)

3. Pay Back Periode (PBP)

4. Break Even Point (BEP)

5. Earning Before Interest and Tax (EBIT)

6. Proyeksi pendapatan fee royalty

• Komponen hasil yang digunakan untuk perhitungan fee lisensi adalah: NPV dan EBIT

• DCF dapat disimulasikan dengan asumsi optimis, moderat atau pesimis, dapat pula disimulasikan sesuai product

lifecycle.


Fee Lisensi= (25% x EBIT Average) x NPV


Cost Based Market Based Income Based

Mudah dalam melakukan

penghitungan

Mudah diterima oleh calon pelisensi

teknologi

Mudah diterima oleh calon

pelisensi teknologi

Digunakan untuk KI yang belum

digunakan

Dapat menjadi landasan kuat untuk

negosiasi biaya lisensi

Dapat menjadi landasan kuat

untuk negosiasi biaya lisensi

Mendapat gambaran persaingan pasar Dapat digunakan untuk

pertimbangan kelayakan

usaha dalam memulai industri

baru

Banyak digunakan oleh industri Dapat memperkirakan

depresiasi nilai aset


Cost Based Market Based Income Based

Umumnya hanya digunakan untuk lembaga

litbang

Harus ada produk sejenis dipasar Memerlukan informasi yang

akurat

Lembaga litbang tidak cukup baik mengelola

data terkait dengan investasi riset sehingga

secara pasti biaya litbang kadang-kadang

sulit diketahui

Data susah didapatkan karena pada

umumnya perusahaan tidak menutup

informasi pasar mengenai produk

tertentu

Validitas penilaian dipengaruhi

oleh data-data yang

mempengaruhi asumsi

Nilainya tidak memperhitungkan potensi

komersial

Sulit ditemukannya informasi nilai

tentang KI sejenis

Tidak mengenal depresiasi nilai KI Tidak cocok untuk Lembaga litbang

pemerintah karena umumnya tidak

memiliki informasi yang cukup


Suatu Kegiatan Penelitian mengeluarkan Biaya 350.000.000, dan menghasilkan output:

Jurnal Internasional : 1 Buah

Jurnal Nasional : 2 Buah

Paten Biasa tersertifikasi : 1 Buah

Berapakah Nilai patennya ?


Suatu Kegiatan Penelitian mengeluarkan Biaya 350.000.000, dan menghasilkan output:

Jurnal Internasional : 1 BuahJurnal Nasional : 2 BuahPaten Biasa tersertifikasi : 1 BuahPrototipe : 35.000.000

Berapakah Nilai patennya ?

TERIMAKASIH

Valuasi Kekayaan Intelektualhki.umm.ac.id/files/file/Paparan Pengenalan Valuasi Kekayaan... · • Valuasi dapat digunakan untuk semua jenis Kekayaan Intelektual, tidak hanya paten.

Documents