Jumat, 29 Desember 2017 L A P O R A N H A R I A N Daily Report dapat dilihat di website BNI Sekuritas : www.bnisekuritas.co.id RESEARCH Equity PERKIRAAN PASAR HARI INI Hari ini IHSG diperkirakan akan naik setelah menyentuh level tertingginya Indeks Dow Jones pada Kamis kemarin ditutup 0,26% lebih tinggi ke 24.837,51 sedangkan S&P500 ditutup naik 0,18% ke level 2.687,54. Kenaikan Indeks Dow Jones didorong oleh penguatan yang terjadi di saham perbankan dan energi akibat kenaikan harga minyak. Saham sektor kesehatan dan telekomunikasi juga menjadi pendorong penguatan indeks. Harga minyak mencapai US$ 59,84 per barel, naik 0,33% di hari Kamis kemarin. Sementara bursa Eropa pada Kamis kemarin sebagian besar ditutup di wilayah bervariasi. FTSE ditutup naik 0,03% menjadi 7.622,88 sementara indeks DAX ditutup turun 0,69% menjadi 12.979,94. Sebagian besar bursa saham Eropa bergerak lebih tinggi yang disebabkan oleh sentimen positif dari saham sektor real estate dan konsumsi yang mencatatkan penguatan masing-masing sebesar 0,52% dan 0,27%. Sementara itu, bursa Asia pada penutupan perdagangan hari Kamis ditutup di wilayah negatif. Indeks Nikkei ditutup secara negatif 0,56% ke level 22.783,98 akibat sentimen dari saham sektor energi dan finansial yang turun masing- masing 1,15% dan 1,13%. Sementara itu, IHSG Kamis kemarin ditutup secara positif 0,59% ke level 6.314,05 yang didorong oleh saham sektor telekomunikasi dan industri dasar. Bursa saham Asia hari Jumat pagi ini sebagian besar dibuka menguat akibat sentimen regional seperti dari penguatan harga minyak sedangkan indeks Nikkei dibuka menguat dalam merespon penguatan yang terjadi di indeks saham industri manufaktur dan teknologi informasi yang naik masing-masing 0,39% dan 0,40%. Karena itu IHSG hari ini diperkirakan akan naik setelah menyentuh level tertingginya. Pergerakan indeks diperkirakan dalam kisaran 6.277,75 – 6.332,19 dengan support level terdekat 6.277,75 dan resistance level 6.332,19. Saham pilihan kami di sesi perdagangan hari ini adalah TLKM, BBRI, PTPP, dan WSKT. Analyst: Ankga Adiwirasta ([email protected]) PERKEMBANGAN INDUSTRI / PERUSAHAAN Bangun gedung baru, PT Bank Rakyat Indonesia Tbk (BBRI) rogoh Rp 1 triliun. HOLD. Analyst: Ankga Adiwirasta. Penutupan Perubahan %Prb %Ytd P/E Americas INDU Index 24,837.51 63.21 0.26 25.68 20.87 SPX Index 2,687.54 4.92 0.18 20.04 22.57 CCMP Index 6,950.16 10.825 0.16 29.11 61.32 IBOV Index 76,402.08 329.54 0.43 26.86 18.91 EMEA UKX Index 7,622.88 2.2 0.03 6.72 22.75 CAC Index 5,339.42 -29.42 -0.55 9.81 18.35 RTSSTD Index 13,625.24 -28.14 -0.21 (7.54) 6.85 IBEX Index 10,093.10 -72.1 -0.71 7.92 15.19 FTSEMIB Index 22,120.95 -80.32 -0.36 15.01 3.88 AEX Index 547.06 -1.54 -0.28 13.22 18.68 SMI Index 9,405.80 -24.64 -0.26 14.43 24.63 Asia / Pacific NKY Index 22,857.83 73.85 0.32 19.58 19.60 HSI Index 29,863.71 266.05 0.90 35.74 13.90 SHCOMP Index 3,296.39 20.602 0.63 6.21 16.71 TWSE Index 10,567.64 80.97 0.77 14.20 15.47 KOSPI Index 2,467.49 30.82 1.26 21.76 12.85 JCI Index 6,314.05 36.881 0.59 19.21 23.07 SET Index 1,743.29 -9.6 -0.55 12.98 16.84 PCOMP Inde x 8,535.09 44.18 0.52 24.77 23.04 SENSEX Index 33,848.03 -63.78 -0.19 27.12 24.31 FSSTI Index 3,399.10 7.43 0.22 17.99 11.09 Deskripsi Terakhir Sebelumnya %Prb Kapitalisasi Pasar (IDR Triliun) 6,992.62 6,951.96 0.58 Volume Transaksi (Juta Saham) 5,979.00 4,576.06 30.66 Nilai Transaksi (IDR Juta) 6,769.00 4,151.24 63.06 Nilai/ saham (IDR) 1,132.13 907.17 24.80 Net Asing (IDR Juta) (572,978.25) 208,417.38 -374.92 Komoditas Terakhir Sebelumnya %Prb Nikel/Nickel (US$/Ton) 12,350.00 12,110.00 1.98 Tembaga/Copper (US$/Ton) 7,289.00 7,240.00 0.68 Timah/Tins (US$/Ton) 19,925.00 19,695.00 1.17 Minyak/Oil (US$/BBL) (*) 59.84 59.64 0.34 Gas (US$/MMBTU) 7.69 8.93 -13.95 Batu Bara/Coal (US$/Ton) (**) 101.20 100.20 1.00 Emas/Gold (USD/OZ) 1,294.63 1,294.95 -0.02 CPO PALMROTT(USD/ton) 655.00 655.00 0.00 CPO MALAYSIA(RM/ton) 2,415.00 2,376.00 1.64 (*) WTI Cushing (**) McCloskey Newscatle ADR Stocks Bloomberg Terakhir % Konversi Terakhir (Rp) (US$) Prb (Rp) Saham Kode Last (US$) %Change Conv (Rp) Last (Rp) Telkom TLK US 32.03 2.14 10,613.01 4,390.00 Rekomendasi TP (Rp) PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk (BBRI) HOLD 3,650 Perkembangan Industri/Perusahaan
8
Embed
Jumat, 29 Desember 2017 L A P O R A N H A R I A N … · PT Waskita Beton Precast Tbk (WSBP) memperkirakan dapat meraih penerimaan dari pelanggan Rp4,63 triliun sampai akhir 2017
This document is posted to help you gain knowledge. Please leave a comment to let me know what you think about it! Share it to your friends and learn new things together.
Transcript
Jumat, 29 Desember 2017
L A P O R A N H A R I A N
Daily Report dapat dilihat di website BNI Sekuritas : www.bnisekuritas.co.id
RESEARCH Equity
PERKIRAAN PASAR HARI INI
Hari ini IHSG diperkirakan akan naik setelah menyentuh level tertingginya
Indeks Dow Jones pada Kamis kemarin ditutup 0,26% lebih tinggi ke 24.837,51 sedangkan S&P500 ditutup naik 0,18% ke level 2.687,54. Kenaikan Indeks Dow Jones didorong oleh penguatan yang terjadi di saham perbankan dan energi akibat kenaikan harga minyak. Saham sektor kesehatan dan telekomunikasi juga menjadi pendorong penguatan indeks. Harga minyak mencapai US$ 59,84 per barel, naik 0,33% di hari Kamis kemarin. Sementara bursa Eropa pada Kamis kemarin sebagian besar ditutup di wilayah bervariasi. FTSE ditutup naik 0,03% menjadi 7.622,88 sementara indeks DAX ditutup turun 0,69% menjadi 12.979,94. Sebagian besar bursa saham Eropa bergerak lebih tinggi yang disebabkan oleh sentimen positif dari saham sektor real estate dan konsumsi yang mencatatkan penguatan masing-masing sebesar 0,52% dan 0,27%.
Sementara itu, bursa Asia pada penutupan perdagangan hari Kamis ditutup di wilayah negatif. Indeks Nikkei ditutup secara negatif 0,56% ke level 22.783,98 akibat sentimen dari saham sektor energi dan finansial yang turun masing-masing 1,15% dan 1,13%. Sementara itu, IHSG Kamis kemarin ditutup secara positif 0,59% ke level 6.314,05 yang didorong oleh saham sektor telekomunikasi dan industri dasar. Bursa saham Asia hari Jumat pagi ini sebagian besar dibuka menguat akibat sentimen regional seperti dari penguatan harga minyak sedangkan indeks Nikkei dibuka menguat dalam merespon penguatan yang terjadi di indeks saham industri manufaktur dan teknologi informasi yang naik masing-masing 0,39% dan 0,40%. Karena itu IHSG hari ini diperkirakan akan naik setelah menyentuh level tertingginya. Pergerakan indeks diperkirakan dalam kisaran 6.277,75 – 6.332,19 dengan support level terdekat 6.277,75 dan resistance level 6.332,19. Saham pilihan kami di sesi perdagangan hari ini adalah TLKM, BBRI, PTPP, dan WSKT.
ADR Stocks Bloomberg Terakhir % Konversi Terakhir (Rp)(US$) Prb (Rp)
Saham Kode Last (US$) %Change Conv (Rp) Last (Rp)Telkom TLK US 32.03 2.14 10,613.01 4,390.00
Rekomendasi TP (Rp)PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk (BBRI) HOLD 3,650Perkembangan Industri/Perusahaan
Jumat, 29 Desember 2017
L A P O R A N H A R I A N
2
RESEARCH Equity
RINGKASAN BERITA
PT Benakat Integra Tbk (BIPI) telah menandatangani perjanjian jual beli saham dan piutang dengan PT Pratama Media Abadi pada 22 Desember 2017. Perseroan akan mengalihkan 55,05% sahamnya di entitas anak PT Indelberg Oil Indonesia dan 2,13% saham PT Indelberg Indonesia kepada Pratama.
PT Express Transindo Utama Tbk (TAXI) telah menandatangani perjanjian pinjaman sebesar Rp16,5 miliar pada 22 Desember 2017 dengan pemegang saham utamanya PT Rajawali Corpora untuk mendukung kegiatan usaha dan operasional perseroan.
Anak usaha PT AKR Corporindo Tbk (AKRA) yakni Anugrah Krida Retailindo (AKRIDA) telah meningkatkan modal dasar menjadi Rp400 miliar dari Rp100 miliar dan modal ditempatkan dari Rp61 miliar menjadi Rp176 miliar.
PT Waskita Beton Precast Tbk (WSBP) memperkirakan dapat meraih penerimaan dari pelanggan Rp4,63 triliun sampai akhir 2017 atau meningkat lebih dari tiga kali lipat dibandingkan Rp978,96 miliar di tahun 2016.
(Sumber: www.iqplus.info)
Akumulasi Beli Bersih Asing
Nilai Tukar USD/IDR dan IHSG
0
1,000
2,000
3,000
4,000
5,000
6,000
7,000
-50,000,000
-40,000,000
-30,000,000
-20,000,000
-10,000,000
0
10,000,000
20,000,000
30,000,000
40,000,000
4/01
/201
713
/01/
2017
24/0
1/20
172/
02/2
017
13/0
2/20
1723
/02/
2017
6/03
/201
715
/03/
2017
24/0
3/20
175/
04/2
017
17/0
4/20
1728
/04/
2017
10/0
5/20
1722
/05/
2017
2/06
/201
713
/06/
2017
22/0
6/20
1711
/07/
2017
20/0
7/20
1731
/07/
2017
9/08
/201
721
/08/
2017
30/0
8/20
1711
/09/
2017
20/0
9/20
172/
10/2
017
11/1
0/20
1720
/10/
2017
31/1
0/20
179/
11/2
017
20/1
1/20
1729
/11/
2017
11/1
2/20
1720
/12/
2017
Accumulation JCI Index
12,900
13,000
13,100
13,200
13,300
13,400
13,500
13,600
13,700
4,600
4,800
5,000
5,200
5,400
5,600
5,800
6,000
6,200
6,400JCI Index USDIDR
No Stock Top Value (IDR)1 BBNI IJ 1,046,699,000,000 2 BMRI IJ 997,246,800,000 3 BBCA IJ 465,484,500,000 4 TLKM IJ 385,207,800,000 5 ASII IJ 348,809,500,000
No Stock Top Volume (Shares)1 MYRX IJ 852,378,600.00 2 TRAM IJ 782,210,200.00 3 RIMO IJ 465,330,500.00 4 BUMI IJ 373,630,700.00 5 IIKP IJ 253,896,000.00
No Top Gainers % Change1 ARTA IJ 252 CAMP IJ 24.793 JMAS IJ 24.644 CSIS IJ 24.585 BTEK IJ 23
No Top Losers % Change1 TBMS IJ -17.932 MLPT IJ -17.23 TRUS IJ -16.134 SKBM IJ -14.885 RDTX IJ -13.93
No Leading Movers % Change1 BBRI IJ 2.252 BBCA IJ 1.863 TLKM IJ 2.094 INTP IJ 4.875 HMSP IJ 0.43
No Lagging Movers % Change1 ASII IJ -1.232 BMRI IJ -0.633 MYOR IJ -4.204 ICBP IJ -1.115 SCMA IJ -2.77
Jumat, 29 Desember 2017
L A P O R A N H A R I A N
3
RESEARCH Equity
PERKEMBANGAN INDUSTRI / PERUSAHAAN
Berita: Bangun gedung baru, PT Bank Rakyat Indonesia Tbk (BBRI) rogoh Rp 1 triliun
BBRI membangun gedung baru di kawasan Jl Gatot Subroto nomor 62. Gedung yang diberi nama Menara BRI Gatot Subroto tersebut diharapkan akan menjadi ikon baru di kawasan strategis dan prestisius di ibukota. Menara BRI Gatot Subroto tersebut akan menempati lahan seluas 8.589 meter persegi dengan luas konstruksi mencapai 95.437 meter persegi. Menurut informasi dari pihak kontraktor yaitu PT Pembangunan Perumahan (PT PP), biaya kontruksi pembangunan gedung ini mencapai Rp 1,3 triliun-Rp 1,4 triliun. Namun BBRI ingin biaya konstruksi pembangunan gedung baru BRI di Gatot Subroto ini bisa di bawah Rp 1 triliun.
Opini Analis:
Kami menilai positif rencana BBRI yang akan membangun gedung baru. Gedung ini merupakan salah satu upaya perseroan untuk optimalisasi aset. Di sisi lain, dengan adanya gedung baru maka akan meningkatkan efisiensi karena saat ini masih terdapat unit kerja BRI di wilayah Jakarta yang statusnya sewa. Gedung baru ini nantinya akan terdiri atas 37 lantai dan 5 basement. Kebutuhan ruang kantor atau office space, baik dari BBRI maupun industri sendiri makin hari semakin meningkat. Peluang inilah yang juga ditangkap oleh BBRI dengan menyewakan sebagaian lantai di Menara BRI Gatot Subroto untuk umum. Secara Umum performa BBRI di 9M17 mencatatkan hasil yang positif, Laba bersih BBRI mencapai Rp 20,54 triliun (+4,5% QoQ/+8.2% YoY). Kenaikan laba bersih didorong peningkatan pendapatan bunga (+2,4% QoQ/+9,2% YoY) sedangkan beban bunga hanya tumbuh 3,0% YoY. PPoP tercatat meningkat 16,6% YoY menjadi Rp 40,35 triliun. NIM tercatat di level 8,02% (vs 7,83% 1Q17) seiring penurunan CoF. Kredit mengalami pertumbuhan sebesar 0,9% QoQ /10,0% YoY menjadi Rp 694,20 triliun, didorong pertumbuhan di semua segmen kecuali SOE. Sementara DPK meningkat sebesar 0,3% QoQ/10,9% YoY, sehingga LDR mencapai level 90,09% (vs 92,82% 1Q17 vs 89,57% 1H17). NPL berada di level 2,33% (vs 2,26% 1Q17 vs 2,34% 1H17), didominasi NPL di segmen UMKM serta NPL di segmen korporasi non SOE, sedangkan SML berada di level 5,51% (vs 5,41% 1Q17), yang didorong oleh tingginya SML di segmen korporasi non-SOE, khususnya dari sektor semen. Coverage Ratio meningkat signifikan ke level 210,2% (vs 166,6% pada 9M16) seiring kenaikan biaya provisi. Kami menilai BBRI masih memiliki potensi untuk meningkatkan kinerja pada FY17E and FY18E, disusul faktor musiman kredit mikro, di mana pertumbuhan biasanya lebih baik di 2H. Namun, kami masih waspada dengan kemungkinan peningkatan NPL ke depannya. BBRI saat ini memiliki valuasi P/BV18E sebesar 2,3x, yang berada di bawah rata-rata 2 Tahun P/BV sebesar 2,7x. Selama satu tahun terakhir, valuasi ini telah menunjukkan tren konsolidasi, mengingat perlambatan pertumbuhan industri perbankan. Valuasi BBRI selalu di atas rata-rata industri, yang saat ini P/BV sebesar 1,3x. Kami yakin harga BBRI saat ini telah merefleksikan kinerja perusahaan untuk FY17E, dan berharap bahwa dalam beberapa tahun ke depan porsi pendapatan berbasis biaya bertumbuh lebih besar bagi BBRI (saat ini paling rendah di antara Bank BUKU IV). Recommendation: HOLD dengan target harga (TP) Rp 3.650 per saham.
This document is not intended to be an offer, or a satisfaction of an offer, to buy or sell relevant securities (i.e. securities mentioned herein or of the same issuer and options, warrants or rights to or interest in any such securities). The information and opinions contained in this document have been compiled from or arrived at in good faith from sources believed to be reliable. No representation or warranty, expressed or implied, is made by BNI SEKURITAS or any other member of the BNI Group, including any other member of the BNI Group from whom this document may be received, as to the accuracy or completeness of the information contained herein. All opinions and estimates in this report constitute our judgment as of this date and are subject to change without notice. Dokumen ini tidak diperuntukan sebagai suatu penawaran, atau permohonan dari suatu penawaran, permintaan untuk membeli atau menjual efek dan segala hal yang berhubungan dengan efek (seperti efek yang disebutkan disini, atau dari emiten yang sama, dari waran atau hak memesan efek atau kepentingan lain dari efek tersebut). Seluruh informasi dan opini yang terdapat dalam dokumen ini dengan cara baik telah dihimpun dari atau berasal dari sumber-sumber yang dapat dipercaya dan diandalkan. Tidak ada pengatasnamaan atau jaminan, baik secara langsung maupun tidak langsung dari BNI SEKURITAS atau pun pihak-pihak lain dari Grup BNI, termasuk pihak-pihak lain dari Grup BNI dari mana dokumen ini dapat diperoleh, terhadap keakuratan atau kelengkapan dari informasi yang terdapat dalam dokumen ini. Seluruh pendapat dan perkiraan dalam laporan ini merupakan pertimbangan kami pada tanggal tertera dan dapat berubah sewaktu-waktu tanpa pemberitahuan.