-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
ANALISIS PENGARUH STRUKTUR MODAL TERHADAP
KINERJA KEUANGANPADA BANK UMUM SYARIAH
DI INDONESIA
Skripsi
Diajukan untuk Melengkapi Tugas-tugas dan Memenuhi Syarat-syarat
guna Mencapai Gelar Sarjana Ekonomi Jurusan Akuntansi
Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sebelas Maret
Surakarta
Disusun Oleh:
SANDRA SUKMA EMBUNINGTIYAS
NIM: F1312099
PROGRAM STUDI AKUNTANSI
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS SEBELAS MARET
SURAKARTA
2014
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
ABSTRAK
ANALISIS PENGARUH STRUKTUR MODAL TERHADAP KINERJA KEUANGAN PADA
BANK UMUM SYARIAH
DI INDONESIA
Sandra Sukma EmbuningtiyasNIM. F1312099
Penelitian ini dilakukan dengan tujuan untuk menganalisis
pengaruh dari struktur modal terhadap kinerja Bank Umum Syariah.
Kinerja bank syariah sebagai variabel dependen diukur dengan rasio
profitabilitas menggunakan Return on Asset (ROA) sebagai indikator.
Variabel independen yaitu struktur modal diukur dengan rasio hutang
jangka pendek terhadap total modal, rasio hutang jangka panjang
terhadap total modal, dana syirkah temporer terhadap total modal,
sedangkan ukuran bank syariah sebagai variabel kontrol.
Objek dalam penelitian ini adalah Bank Umum Syariah yang
terdaftar di Indonesia, sedangkan periode penelitian dari
2009-2013. Metode pemilihan sampel dengan purposive sampling dan
memperoleh 42 sampel yang berasal dari 11 bank syariah di
Indonesia. Analisis regresi berganda digunakan untuk menganalisis
data, menggunakan data sekunder yang berasal dari laporan
tahunandan laporan keuangan Bank Umum Syariah.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa variabel hutang jangka pendek
tidak memiliki hubungan yang signifikan terhadap profitabilitas,
dana syirkah temporer memiliki hubungan negatif dan tidak
signifikan terhadap profitabilitas, sedangkan variabel hutang
jangka panjang memiliki hubungan positif yang signifikan terhadap
profitabilitas.
Kata kunci: modal, struktur modal, hutang jangka pendek, hutang
jangka panjang,dana syirkah temporer, ROA, ukuran bank syariah.
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
ABSTRACT
ANALYSIS THE EFFECT OF CAPITAL STRUCTURE ON ISLAMIC BANK
PERFORMANCE IN INDONESIA
Sandra Sukma EmbuningtiyasNIM. F1312099
This studywas conducted toanalyze the effectofcapitalstructureon
Islamic Bank performance. Islamic Bank performance as dependent
variable was measured by profitability ratio using return on asset
(ROA) as indicator. The independent variable which is capital
structure were measured by short term debt ratio to total capital,
long term debt ratio to total capital, temporary syirkah funds to
total capital, while size of islamic bank as a control
variable.
Objects in this study are listed Islamic Bank in Indonesia,
while the periods from 2009 2013. The sample selection method is
purposive sampling and obtained 42 sample from 11 Islamic bank in
Indonesia. Multiple regression analysis is used to analyze the
data, using secondary data that sourced fromannual reports as well
as financial statements.
The results shows thatshort termdebtvariablehas nosignificant
relationship to profitability, temporary syirkahfundshasa negative
no significantrelationshipto profitability, whilelong term
debtvariablehas apositive significant correlationto
profitability.
Keywords: capital, capital structure, short term debt, long term
debt, temporary syirkah funds, ROA, islamic bank size.
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
ANALISIS PENGARUH STRUKTUR MODAL TERHADAP
KINERJA KEUANGAN PADA BANK UMUM SYARIAH
DI INDONESIA
Skripsi
Disusun oleh:
SANDRA SUKMA EMBUNINGTIYAS
NIM: F1312099
Telah disetujui Pembimbing
Pada tanggal: 13 Oktober 2014
Pembimbing
Arif Lukman Santoso, SE, MM, Ak.
NIP. 198005232005011003
Mengetahui:
Ketua Program Studi Akuntansi
Drs. Santoso Tri Hananto, M.Si., Akt.
NIP. 196909241994021001
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
ANALISIS PENGARUH STRUKTUR MODAL TERHADAP
KINERJA KEUANGAN PADA BANK UMUM SYARIAH
DI INDONESIA
Disusun oleh:SANDRA SUKMA EMBUNINGTIYAS
NIM: F1312099
Telah disetujui dan disahkan oleh Tim Penguji
Pada Tanggal: Oktober 2014
Ketua Tim Penguji : Drs. Y. Anni Aryani,
M.Prof,Acc.,Ph.D.,Ak
Penguji : Sutaryo, S.E., M.Si., Ak, CA
Pembimbing : Arif Lukman Santoso, S.E., M.M., Master.,
Ak................
Mengetahui,
Ketua Program Studi Akuntansi
Drs. Santoso Tri Hananto, M.Si.,Akt.NIP. 196909241994021001
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
MOTTO
Dan mohonlah pertolongan kepada Allah dengan sabar dan salat.
Dan salat itu
sungguh berat, kecuali bagi orang-orang yang khusuk.
(QS Al Baqoroh: 45)
Hanya Allahlah pelindungmu; dan Dialah penolong yang
terbaik.
(QS Ali Imron: 150)
Berikanlah kemudahan kepada orang lain, agar kita selalu
mendapat kemudahan.
Dan janganlah kamu mempersulit orang lain, karena Allah tidak
menyukai
orang-orang yang seperti itu.
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
PERSEMBAHAN
Karya ini saya persembahkan untuk
Papah (alm), Mamah, Kakaku Rita dan Lulu, adikku Anggita,
Keluarga, dan
sahabat-sahabatku atas ketulusan, kesabaran, semangat yang telah
diberikan yang
disertai dengan doa dan kasih sayang.
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
KATA PENGANTAR
Puji dan syukur penulis panjatkan kepada Allah SWT atas segala
limpahan
rahmat dan hidayah-Nya, sehingga penulis dapat menyelesaikan
penulisan skripsi
ini. Penulis menyadari bahwa penyusunan skripsi ini tidak lepas
dari segala
bantuan berbagai pihak yang telah memberikan dukungan dan
motivasi, baik
berupa moril maupun material. Oleh karena itu, dengan segala
kerendahan hati
penulis ingin menyampaikan ungkapan terima kasih yang tulus
kepada:
1. Dr. Wisnu Untoro, M.S selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan
Bisnis
Universitas Sebelas Maret.
2. Drs. Santoso Tri Hananto, M.Si, Ak selaku Ketua Jurusan
Akuntansi
Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sebelas Maret.
3. Arif Lukman Santoso, SE., MM, Akselaku dosen pembimbing.
Terima
kasih atas kesabaran dalam memberikan bimbingan, saran, kritik,
dan
motivasi kepada penulis hingga selesainya skripsi ini.
4. Bapak Dr. Subekti Jamaludin, SE, MSi, Ak selaku pembimbing
akademik
penulis.
5. Bapak ibu dosen Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas
Sebelas Maret
Surakarta yang telah membekali ilmu dan pengetahuan selama di
bangku
perkuliahan.
6. Teman-teman yang telah memberikan dukungan dan semangat.
7. Semua pihak yang telah membantu dalam menyelesaikan penulisan
skripsi
ini.
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
Penulis menyadari bahwa masih terdapat banyak kekurangan
dalam
penyajian, pemilihan kata-kata dan pembahasan materi dalam
penulisan skripsi
ini. Oleh karena itu, dengan segala kerendahan hati penulis
mengharapkan kritik
dan saran untuk memperbaiki skripsi ini. Semoga skripsi ini
dapat bermanfaat
bagi pihak-pihak yang membutuhkan.
Surakarta, Oktober 2014
Penulis
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
DAFTAR ISIHalaman
HALAMAN
JUDUL................................................................................................
i
ABSTRAK
.............................................................................................................
ii
ABSTRACT
..........................................................................................................
iii
HALAMAN PENGESAHAN PEMBIMBING SKRIPSI
.................................... iv
HALAMAN PENGESAHAN TIM PENGUJI SKRIPSI
.......................................v
PERNYATAAN
....................................................................................................
vi
HALAMAN MOTTO
..........................................................................................
vii
HALAMAN PERSEMBAHAN
...........................................................................
ix
KATA PENGANTAR
........................................................................................
xiii
DAFTAR ISI
.......................................................................................................
xiv
DAFTAR TABEL
.................................................................................................xv
DAFTAR GAMBAR
..........................................................................................
xvi
DAFTAR LAMPIRAN
......................................................................................
xvii
BAB I PENDAHULUAN
1.1 Latar Belakang
Masalah....................................................................................1
1.2 PerumusanMasalah
...........................................................................................7
1.3 TujuanPenelitian
...............................................................................................8
1.4 ManfaatPenelitian
.............................................................................................8
1.5 OrisinalitasPenelitian
........................................................................................9
BAB II TINJAUAN PUSTAKA DAN PENGEMBANGAN HIPOTESIS
2.1 Landasan
Teori................................................................................................11
2.1.1 Undang-undang, Definisi, Asas, danFungsi Bank
Syariah...............11
2.1.1.1 Undang-undang Bank Syariah
............................................11
2.1.1.2 Definisi Bank
......................................................................12
2.1.1.3 Asas Perbankan Syariah
.....................................................13
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
2.1.1.4 Fungsi Bank Syariah
...........................................................13
2.1.2 Peran BI
dalamPerkembanganPerbankanSyariah.............................15
2.1.3 SistemdanPrinsipPerbankanSyariah
.................................................16
2.1.3.1 Sistem Operasional Bank Syariah
......................................16
2.1.3.2 Prinsip-prinsip dalam Perbankan
Syariah...........................16
2.1.4 Pengertian
Modal..............................................................................20
2.1.5 Sumber
Modal...................................................................................21
2.1.6 PengertianStruktur
Modal.................................................................23
2.1.7 KomponenStruktur Modal
................................................................25
2.1.8 TeoriStruktur Modal
.........................................................................26
2.1.9 PengertianKinerjaKeuangan
.............................................................30
2.1.10 Jenis-jenisRasioKeuangan
................................................................30
2.1.11 Ukuran Bank
Syariah........................................................................32
2.2 PenelitianTerdahulu
........................................................................................33
2.3 Kerangka
Pemikiran........................................................................................37
2.4 Perumusan
Hipotesis.......................................................................................39
2.4.1 Pengaruh Hutang Jangka Pendek Terhadap
Profitabilitas................39
2.4.2 Pengaruh Hutang Jangka Panjang Terhadap
Profitabilitas...............40
2.4.3 Pengaruh Dana Syirkah Temporer Terhadap
Profitabilitas..............41
BAB III METODOLOGI PENELITIAN
3.1 Operasionalisasi Variabel Penelitian
..............................................................44
3.1.1 Variabel Dependen
...........................................................................44
3.1.2 Variabel Independen
.........................................................................44
3.1.3 Variabel Kontrol
...............................................................................45
3.1.3.1 Ukuran Bank Syariah (IslamicBank
Size)...........................45
3.2 Cara Pengumpulan Data
.................................................................................46
3.3 Populasi dan Sampel Penelitian
......................................................................46
3.4 Jenis dan Sumber
Data....................................................................................47
3.5 Tekhnik Analisis
Data.....................................................................................47
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
3.5.1 Analisis Deskriptif
............................................................................47
3.5.2 Uji Asumsi
Klasik.............................................................................48
3.5.2.1 Uji Normalitas
....................................................................48
3.5.2.2 Uji
Multikolonieritas..........................................................48
3.5.2.3 Uji
Heteroskedastisitas.......................................................49
3.5.2.4 Uji Autokorelasi
.................................................................50
3.5.3 Pengujian Hipotesis
..........................................................................51
3.5.3.1 Uji F Statistik
.....................................................................52
3.5.3.2 Uji Koefisien Determinasi R2
............................................53
3.5.3.3 Uji T
statistik......................................................................53
BAB IV HASIL ANALISIS DAN PEMBAHASAN
4.1 GambaranUmum ObjekPenelitian
...................................................................54
4.1.1 Deskripsi ObjekPenelitian
................................................................54
4.2 HasilAnalisis
Data............................................................................................55
4.2.1
HasilAnalisisStatistikDeskriptif........................................................55
4.2.2
PengujianUjiAsumsiKlasik...............................................................57
4.2.2.1 UjiNormalitas
.....................................................................58
4.2.2.2
UjiMultikolonieritas...........................................................59
4.2.2.3
UjiHeteroskedastisitas........................................................60
4.2.2.4 Uji Autokorelasi
.................................................................61
4.2.3 Hasil Uji
Hipotesis............................................................................62
4.2.3.1 Hasil Uji F Statistik
............................................................63
4.2.3.2 Hasil Uji Koefisien Determinasi R2
...................................63
4.2.3.3 Hasil Uji T statistik
............................................................64
BAB V PENUTUP
5.1 Kesimpulan
......................................................................................................71
5.2 Keterbatasan
.....................................................................................................71
5.3
Saran.................................................................................................................72
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
5.4
Implikasi...........................................................................................................72
DAFTAR
LAMPIRAN
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
DAFTAR TABEL
TABEL Halaman
4.1 Tabel Seleksi Sampel Penelitian
.....................................................................54
4.2 Tabel Hasil Uji Statistik
Deskriptif.................................................................56
4.3 Tabel Hasil Uji Normalitas
Data.....................................................................58
4.4 Tabel Hasil Uji Multikolonieritas
...................................................................59
4.5 Tabel Hasil Uji Heteroskedastisitas
................................................................60
4.6 Tabel Hasil Uji Autokorelasi
..........................................................................61
4.7 Tabel Hasil Uji
Hipotesis................................................................................62
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
DAFTAR GAMBAR
GAMBAR Halaman
2.1 Kerangka Pemikiran Teoritis
.........................................................................37
-
perpustakaan.uns.ac.id digilib.uns.ac.id
DAFTAR LAMPIRAN
LAMPIRAN
Lampiran 1 Data Variabel Penelitian
Lampiran 2 Output Hasil Pengujian Data